Patrimonica Advisory Inc.
Some of the provinces most successful individuals have retained our team to manage their financial affairs.
Planification financière et fiscale
- • Projection financière à la retraite
• Projection des liquidités
• Projection d’impôts
• Analyse de rentabilité
• Mise en œuvre de stratégies de report et de minimisation des impôts
• Révision des conventions d’actionnaires
• Mise sur pied de fiducies familiales et de corporations
• Évaluation des risques et des couvertures d’assurance
Planification successorale
- Révision et mise à jour de mandats en cas d’inaptitude et des testaments
- Calcul des impôts au décès
- Coordination pour l’intégration de fiducies testamentaires
- Suivi des opérations lors de règlement de succession
- Préparation de déclarations d’impôts de succession
Stratégie philanthropique
L’équipe de professionnels de Patrimonica travaille avec vous afin de comprendre vos valeurs et vos objectifs philanthropiques dans une démarche de stratégie financière complète. Le choix du véhicule philanthropique qui vous convient le mieux débute par l’examen de vos motivations puisqu’il y a maintes raisons qui peuvent inciter un donateur à s’engager dans la philanthropie à long terme.
Donner par le biais d’une fondation privée
Une fondation privée représente la forme la plus structurée de philanthropie à long terme. Elle offre de meilleures possibilités en termes d’engagement et de satisfaction personnelle. Si vous désirez mettre sur pied une fondation privée, nos professionnels vous font bénéficier de leur expertise dans l’établissement et l’administration de fondations privées. L’équipe pourra vous soutenir dans les différentes étapes de la planification philanthropique, allant de l’élaboration de la stratégie de don, à la gestion des actifs de la fondation, à la comptabilité et la préparation des états financiers et tout autre support s’avérant au bon fonctionnement de la fondation.
Gouvernance familiale
- Évaluation de la dynamique familiale et des valeurs
- Identification du modèle de gestion du patrimoine familial
- Établissement de la stratégie de transfert intergénérationnel
- Définition des besoins de formation et de développement
- Définir le développement des compétences et des besoins éducatifs des membres de la famille
Comptabilité et rapport fiscal
- Comptabilité personnelle, de sociétés de portefeuille et de fiducies
- Gestion des liquidités et paiement de factures
- Préparation des états financiers et déclaration fiscales d’individus, de sociétés de portefeuille et de fiducies
- Suivi des déclarations fiscales annuelles
- Préparation des paies et remise des déductions à la source
- Implementation of tax deferral and minimization strategies
- Préparation des rapports de TPS-TVQ-TVH
- Coordination du paiement des acomptes provisionnels
Gestion du risque
La gestion du risque imprègne tous les aspects de la gestion patrimoniale. Elle se définit comme un encadrement destiné à limiter les conséquences négatives et l’incertitude attribuable à des évènements dont les probabilités sont à la fois variables et incertaines.
De façon générale, le risque ultime peut être associé à une probabilité plus ou moins grande d’obtenir un résultat qui n’atteint pas son objectif, qu’il soit financier ou non. Une gestion intégrale du patrimoine d’une famille exige une gestion du risque qui englobe tous les facteurs qui peuvent agir au détriment du bien-être et de la sécurité, et non pas seulement les risques financiers associés au portefeuille de placement et les assurances sur les biens matériels.
L’équipe de Patrimonica préconise une évaluation rigoureuse des risques auxquels votre famille fait face. Cette analyse nous permet d’avoir un franc dialogue avec les clients sur leurs perceptions, leurs valeurs et leurs priorités ainsi que leur seuil de tolérance et appétit pour le risque. Ce processus permet d’établir un plan d’implantation et d’encadrement approprié
Financial and tax planning
⦁ Projecting retirement income
⦁ Calculating future cash flows
⦁ Preparing tax projections
⦁ Analyzing feasibility
⦁ Implementing tax deferral and minimization strategies
⦁ Review of shareholder agreements
⦁ Establishing trusts and corporations
⦁ Evaluating risks and insurance coverage
Estate planning
⦁ Reviewing and updating wills and mandates in case of incapacity
⦁ Projecting tax liability at death
⦁ Coordinating the integration of testamentary trusts
⦁ Monitoring the settlement of the estate
⦁ Preparing tax returns for the estate
Philanthropic strategy
The Patrimonica team works with you to understand and define your goals and values in order to establish a philanthropic strategy that is in sync with you overall financial plan. The ultimate choice of a philanthropic vehicle that best suits your needs is dependent your mission. There are many reasons which can inspire a donor to engage in long-term philanthropy, among them:
⦁ Give meaning to life
⦁ Contribute to society in meaningful way
⦁ Having the opportunity to give back
⦁ Gather the family around a common cause
⦁ Establish a permanent contribution, creating a lasting legacy
⦁ Support a cause that is dear
⦁ Promote advances in society and have the satisfaction of having made a difference in the lives others.
Giving through a private foundation
If philanthropy is important to you and your family and you wish to leave a lasting legacy, we can offer you the knowledge and the tools to help you make a lasting contribution. While a private foundation is the most structured form of long-term philanthropy, it offers a sound vehicle to foster engagement and personal satisfaction.
You can thus make a significant contribution to society by creating an organization that reflects your values and can adapt with the evolvement of ideals and opportunities over time. It can also serve to direct funds to the areas of your choice while exercising control over the amount invested.
If you contemplate setting up a private foundation, you can benefit from our professional advise and expertise in the establishment and administration of private foundations, including:
Our philanthropic planning services:
⦁ Development of giving strategyDevelopment of the mission, vision and values promoted by the foundation
⦁ Legal implementation of an endowment fund or a private foundation:
⦁ Legal constitution of the foundation and registration with government authorities (draft charitable objectives and obtaining letters patent)
⦁ Preparation of resolutions and record keeping
⦁ Ensure good governance of the foundation
⦁ Administrative support
⦁ Coordination of the creation of the material (logo, stationery, receipt, etc.)
⦁ Receipt and processing of donation requests
⦁ General Correspondence
⦁ Issue receipts for income tax purposes
⦁ Coordination of the creation, hosting and management of a website
Philanthropic Management
⦁ Development of a strategic plan for the foundation (development and sustainability)
⦁ Analysis of donation requests
⦁ Identify agencies and programs that meet your aspirations
⦁ Organize meetings between donors and the grantee
⦁ Development of a proper granting strategy to the identified agencies
⦁ Ensure good governance of organizations that will benefit from your contribution
⦁ Monitoring of projects that you support
⦁ Definition of the investment policy statement and disbursement policy
⦁ Management of the assets of the foundation
⦁ Accounting and preparation of financial statementsCoordinate the submission of annual returns with the fiscal and regulatory authorities
⦁ Any other support needed to ensure the proper functioning of the foundation.
Family governance
⦁ Evaluating the family’s values and dynamics
⦁ Identifying an appropriate family wealth management model
⦁ Establishing a strategy for the intergenerational transfer
⦁ Defining the skills development and educational needs of family members
Accounting, tax return preparation and filing
⦁ Accounting for individuals, holding companies and trusts
⦁ Managing cash flows and payment of bills
⦁ Preparing financial statements and annual tax returns for individuals, holding companies and trusts
⦁ Following up tax returns
⦁ Preparing filings for GST/PST/HST
⦁ Coordinating the payment of quarterly tax installments
Risk management
Risk management pervades every aspect of a Family Office. It can be defined broadly as a framework which seeks to limit the negative consequences and uncertainty surrounding potential events with varying probabilities. While the word “risk” can be interpreted in different ways…
Generally, the ultimate risk is an outcome which falls short of one’s objective, whether financial or otherwise.
A comprehensive family wealth management plan requires a risk management framework that incorporates every factor that could be detrimental to safety and well-being, as well as the financial risks relevant to the investment portfolio and insurance covering material possessions.
The Patrimonica Team advocates a thorough and rigorous evaluation of the risks a family faces. This analysis provides the basis for a dialogue with clients about their perceptions, values and concerns as well as their aversion, tolerance or appetite for risk. This process enables us to establish an implementation plan, monitoring, reporting and control framework.
It is critical to define the family’s vision and values, and most importantly, to ensure adherence. You can foster a family culture where awareness of risk and appropriate responses will eventually become second nature.